【行業深度】洞察2022：中國軸承制造行業競爭格局及市場份額(附市場集中度、企業競爭力評價等)

軸承制造行業主要上市公司：目前國內軸承制造行業的上市公司主要有瓦軸B(200706)、襄陽軸承(000678)、萬向錢潮(000559)、長盛軸承(300718)、龍溪股份(600592)、五洲新春(603667)、南方軸承(002553)、蘇軸股份(430418)、晉西車軸(600495)、新強聯(300850)等。

本文核心數據：市場份額、集中度、核心業務占比

1、中國軸承制造行業競爭梯隊

中國軸承行業高端市場主要由八大跨國軸承集團公司占有，包括瑞典企業SKF、德國企業Schaeffler(INA+FAG)、日本企業NSK、NTN、Minebea、NACHI、JTKET、美國企業TIMKET等。軸承行業中低端市場主要為中國大型領先企業，如人本股份有限公司、洛陽LYC軸承有限公司、瓦軸B(200706)、萬向錢潮(000559)等企業。

從地域分布來看，目前我國軸承行業有五大集聚區，分別為瓦房店軸承產業集聚區(主要為大型和特大型軸承生產)，聊城軸承產業集聚區(主要為軸承保持架，鋼球和通用軸承)，蘇錫常軸承產業集聚區(主要為小型和中型軸承)，洛陽軸承產業集聚區(主要為中型、大型和特大型軸承)，浙東軸承產業集聚區(主要為中小型軸承，微型軸承及軸承配件)。

從龍頭企業的生產基地分布來看，山東、江蘇、河南、浙江、四川等地成為龍頭企業軸承生產基地的集聚區，基本與我國五大集聚地分布一致。具體來看，人本集團在上海、江蘇、浙江、四川省均有生產基地，五洲新春(603667)、萬向錢潮(000559)基本分布在長三角地區，洛陽LYC的生產基地主要集中在河南省。

2、中國軸承制造行業市場份額

目前，人本集團是國內軸承制造市場份額最大的企業，2020年市占率達到10.4%，其次為萬向錢潮(000559)，市占率為4.0%。

注：以上市場份額按照各領先企業有關軸承的營業收入占行業規模的比例測算。

3、中國軸承制造行業市場集中度

我國軸承制造行業企業數量較多，市場集中度不高。根據中國軸承工業協會數據顯示，2020年我國軸承行業實現營業收入1930億元，其中排名前十的軸承制造企業實現營業收入542.2億元，占比約為28.1%。

從前瞻產業研究院的統計口徑來看，我國軸承行業CR4-CR10的集中度變化稍有上升，整體處于較低水平，CR10為21.47%。

注：前瞻研究院統計口徑：鑒于數據的可得性以及2020年ST*天馬(002122)大部分退出軸承業務的特殊性，未將天馬、慈興納入統計范圍。

4、中國軸承制造行業企業布局及競爭力評價

軸承制造行業的上市公司中，金沃股份(300984)、兆豐股份(300695)為國外業務占比較大。瓦軸B(200706)擁有國內最大軸承技術與產品研發和制造基地，襄陽軸承(000678)的產能較大。

從競爭力來看，瓦軸B(200706)、萬向錢潮(000559)、長盛軸承(300718)、蘇軸股份(430418)等企業因產能、細分市場布局等優勢突出，競爭力較強。

5、中國軸承制造行業競爭狀態總結

從五力競爭模型角度分析，軸承是國民經濟發展的基礎性元件，應用領域廣泛，目前軸承行業的替代品威脅較小;但行業處于轉型升級階段，但現有企業的競爭較為激烈，行業集中度不高;鋼鐵是中國軸承制造行業最重要的原材料，但由于目前中國鋼鐵行業存在產能過剩等問題，上游供應商的議價能力較為一般。

從下游市場整體來看，軸承產品應用于汽車、家電、機床等領域，應用市場廣泛，購買企業數量多，呈供不應求的狀態，下游客戶的議價能力較弱。

但軸承行業的吸引力與進入壁壘一般，現有企業憑借其市場優勢對潛在進入者有一定擠壓，因此資本一般通過投資現有企業實現進入。

以上數據參考前瞻產業研究院《中國軸承制造行業產銷需求預測與轉型升級分析報告》，同時前瞻產業研究院還提供產業大數據、產業研究、產業鏈咨詢、產業圖譜、產業規劃、園區規劃、產業招商引資、IPO募投可研、招股說明書撰寫等解決方案。

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